อัพเดท 'อิทธิบาท'
เมื่อวันที่ 30 พฤศจิกายน ผมได้เขียนบทความใน Thailandblog เรื่อง “อิทธิบาท" เนื่องจากการพัฒนาดำเนินไปเร็วกว่าที่คาดไว้ ด้านล่างนี้คือการอัปเดตสั้นๆ เกี่ยวกับมุมมองของฉันเกี่ยวกับการพัฒนาราคา
ก่อนหน้านี้ หุ้นและสกุลเงินเป็นธุรกิจประจำวันของฉัน นี่ไม่ได้หมายความว่าผู้ลงนามข้างใต้มีอำนาจผูกขาดภูมิปัญญา แต่มองตลาดด้วยสายตาที่ต่างออกไป
ความไม่มั่นคงทางการเมืองดูเหมือนจะยืดเยื้อ ทำให้นักเก็งกำไรสกุลเงินและนักลงทุนถอนเงินออกจากประเทศไทย ผลลัพธ์คืออุปทานมากกว่าอุปสงค์และราคาที่ลดลง ฉันพนันกับเพื่อนไว้เล็กน้อยว่าเราจะได้เห็น 45 ก่อนวันคริสต์มาส แต่อนิจจา ฉันน่าจะพูดไปแล้ว ครึ่ง คริสต์มาส เพราะในวันคริสต์มาส 45,21 ถูกเคาะในตอนเย็น
แน่นอนว่าตลาดออสเตรเลีย ยุโรป และสหรัฐอเมริกาปิดทำการในวันนั้น เนื่องจากมูลค่าการซื้อขายต่ำ คุณจึงมีโอกาสเกิดความผันผวนได้มาก ในความคิดของฉัน แนวต้านอยู่ที่ 44,30 ก่อนวันคริสต์มาสและทะลุผ่านได้ เพียงเพื่อพบกับแนวต้าน 44,90 ในวันที่ 27 ธันวาคม การทะลุผ่านเกิดขึ้นในวันที่ 45,56 ธันวาคม และอยู่ที่ XNUMX ในขณะที่เขียนบทความนี้
ผมคิดว่าการเสียชีวิตของเจ้าหน้าที่ตำรวจและความก้าวร้าวที่เพิ่มขึ้นในการชุมนุมมีส่วนรับผิดชอบต่อการอ่อนค่าของเงินบาท ข้าพเจ้าไม่สามารถให้ความเห็นของนักวิเคราะห์ว่าเกี่ยวข้องกับการยุติโครงการ FED ของสหรัฐฯ เลย เพราะสหรัฐฯ ทำเช่นนี้เพียงเพื่อสร้างความเชื่อมั่นในเศรษฐกิจของตนเอง ซึ่งค่อนข้างประสบความสำเร็จ ประเทศไทยแทบจะไม่มีสายสัมพันธ์ทางเศรษฐกิจใดๆ กับสหรัฐฯ และผมก็ไม่รู้ว่าทำไมพวกเขาถึงสนับสนุนเงินบาท
จีนเพื่อนที่ดีของเราคิดแต่การค้าแบบ "แลกเปลี่ยน" (สินค้ากับสินค้า) และได้รับประโยชน์จากเงินบาทที่ต่ำลงเท่านั้น หนุ่มใหญ่ญี่ปุ่น (นักลงทุนต่างชาติรายใหญ่ที่สุดในประเทศไทย) จะได้เฉพาะต้นทุนการผลิตที่ลดลงในประเทศไทยเนื่องจากการลดลงนี้ จึงเห็นแต่ข้อได้เปรียบจากอัตราแลกเปลี่ยนที่ต่ำกว่า
ในที่สุด:
หากเหตุการณ์ความไม่สงบทางการเมืองยังคงดำเนินต่อไป และราคาข้าวในตลาดโลกยังคงลดลง ผมคาดว่าค่าเงินบาทจะอ่อนค่าลงอีกในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า
บางทีอาจไม่ใช่ความคิดที่ดีที่จะแลกเปลี่ยนเงินยูโรของคุณเป็นเงินบาทในอัตราประมาณ 50 เนื่องจากเมื่อถึงจุดหนึ่ง สกุลเงินจะเข้าสู่กระแสน้ำที่สงบลงและจะมีเสถียรภาพ และบางทีผู้ซื้อจะกลับมาจำนวนมาก ส่วนหนึ่งเป็นเพราะราคาหุ้นที่ต่ำใน ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (ไม่ได้มีเจตนาละเมิด แต่บริษัทไทยรายใหญ่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์สิงคโปร์)
นี่คือมุมมองที่ไม่ผูกมัดของผมเกี่ยวกับพัฒนาการของเงินบาท และยังคงจับตาดูอัตราส่วนยูโรต่อดอลลาร์สหรัฐ (ปัจจุบันอยู่ที่ 1,38) เนื่องจากฉันคาดว่าดอลลาร์สหรัฐจะอ่อนค่าลงอีกเมื่อเทียบกับยูโร ยินดีต้อนรับปฏิกิริยาเชิงบวกหรือเชิงลบที่มีความหมาย แต่โปรดยืนยันอย่างดี!
ข้อมูลเพิ่มเติม:
- อัตราแลกเปลี่ยนเรียลไทม์ไทยบาท-ยูโร: www.xe.com/
แปลงสกุลเงิน - ราคาย้อนหลังสกุลเงินบาท-ยูโร: www.xe.com/
แผนภูมิสกุลเงิน
Ruud
หมายเหตุ: เมืองไทยไม่ต้องอดตายเพราะรัฐบาลไทยยังเป็นเจ้าของข้าวอีกหลายล้านตัน
ในช่วงวิกฤตครั้งก่อน / น้ำท่วม ฯลฯ ค่าเงินบาทถูกตรึงไว้สูงเทียมผ่านการกู้ยืมใหม่ ตอนนี้คุณไม่สามารถจ่ายได้อีกต่อไป สิ่งที่คุณเห็นตอนนี้คือค่าเงินบาทที่แท้จริง และจะลดลงต่อไปในอนาคตอันใกล้นี้
ให้ฉันพูดอีกอย่าง: เงินหายไป
เรียนฮันส์
ในช่วงปี 80 ผู้คนลงทุนในหุ้นเนื่องจากผลตอบแทนจากเงินปันผล (โดยเฉพาะ Kon Olie) และราคาที่สูงขึ้น
ในช่วงปี 90 นักลงทุน "หน้าใหม่" จำนวนมากเข้าสู่ตลาดเนื่องจากราคาพุ่งสูงขึ้นอย่างรวดเร็ว
อัตราส่วนราคาต่อกำไรสูงกว่า 60 ด้วยซ้ำ (นั่นหมายความว่าหากมีกำไรคงที่ คุณจะมีราคาหุ้นกลับหลังผ่านไป 60 ปี และหุ้นเหล่านี้ไม่มีหรือปันผลต่ำมาก) มีกระทั่งหุ้นที่มีอัตราส่วนราคา/ขาดทุน (อ่าน Versatel เป็นต้น)
ตั้งแต่นั้นเป็นต้นมา นักเก็งกำไร (อ่านว่า ลีสัน และอื่นๆ) ได้เข้ายึดครองตลาดและได้ประโยชน์จากตลาดที่มีนัยสำคัญเท่านั้น
การเคลื่อนไหวของราคาเพื่อรวบรวมกำไรหรือโบนัสสูงสุดที่เป็นไปได้
หากคุณลงทุนทั้งหมดของคุณใน Kon Olie เมื่อ 30 ปีที่แล้ว คุณจะรวยมากถ้าคุณเพียงแค่ถือหุ้น หุ้นให้อัตราผลตอบแทนเงินปันผลต่อปีเท่ากับ
ประมาณ 5% ต่อปี และฉันประเมินว่าส่วนแบ่งที่รวมถึงการแยกและการแปลงเป็นเงินยูโรนั้นกลายเป็นประมาณ 5 เท่า หรือ 9 เท่าของการลงทุนที่รวมเงินปันผลประจำปี
ตอนนี้คำตอบสำหรับคำถามของคุณที่หุ้น สกุลเงิน ตราสารอนุพันธ์และสินค้าโภคภัณฑ์ทั่วโลกอยู่ในมือของนักเก็งกำไร (อ่าน Soros มหาเศรษฐี และธนาคารขนาดใหญ่)
ในความคิดของฉัน นโยบายปัจจุบันกำลังถูกใช้เพื่อลดค่าเงินบาท แต่ในบางจุด นักเก็งกำไรและนักลงทุนจะกลับมา
แค่ปัญหาภายในประเทศไทยก็แทบจะนับไม่ถ้วนแล้ว การทะเลาะเบาะแว้งทางการเมืองก็ไม่ส่งผลดีต่อประเทศชาติ แต่สำหรับชาวต่างชาติก็พอใจมาก
ฉันอ่านงานของคุณด้วยความสนใจอย่างมาก
จริงอยู่ที่ผมเป็นคนธรรมดาในพื้นที่นั้น ฉันใส่รองเท้าที่ซุกซน
และฉันกล้าถามคำถามคุณ
คุณบอกว่าถึงจุดหนึ่ง สกุลเงินจะสงบลงและมีเสถียรภาพ
บางทีผู้ซื้อจะกลับมา
จากนั้นความคิดของฉันก็คือว่าสกุลเงินจะเริ่มฟื้นตัวและค่อย ๆ กลับมาที่ระดับเดิม คำถามของฉัน
กระบวนการดังกล่าวสามารถคาดการณ์ได้ในแง่ของเวลาหรือไม่? ตัวอย่างเช่น อาจใช้เวลาหลายเดือนหรืออาจใช้เวลาหลายปี
เรียน Kees
“ความเชื่อใจมาจากการเดินเท้าและขี่ม้า”
นี่เป็นคำพูดที่รู้จักกันดีและตอนนี้เรากำลังอยู่บนหลังม้าเพื่อที่จะพูด
ในวันศุกร์ราคาลดลงจนแทบหยุดไม่ได้
แตะ 45,56 และในการซื้อขายช่วงค่ำกลับมาที่ 45,185
คุณเห็นการซื้อการสนับสนุนบางอย่างในวันศุกร์นี้ (ดูกราฟ) แต่หนึ่งในปฏิกิริยาที่กระทบกับเล็บในความคิดของฉัน: “เงินหมดแล้ว” เพื่อให้สามารถจัดหาเงินทุนสำหรับการซื้อการสนับสนุนจำนวนมากได้
แต่ที่ผ่านมา 50 เป็นราคาที่สูงที่สุดแล้วผมคาดว่า ณ เวลานั้นนักเก็งกำไรจะเริ่มซื้อหุ้นไทยราคาถูก (ในรูปยูโร) และจะมีความต้องการเงินบาทไทยและราคาจะค่อยๆ สูงขึ้น
อย่างไรก็ตามไม่ควรมีศพมากเกินไป (อ่านกรณีทุจริตและการทุจริต) ออกมาจากตู้เสื้อผ้า
แต่ในโลกการเงินที่น่าตื่นเต้น ทุกสิ่งเป็นไปได้ ฉันไม่ได้คาดคิดมาก่อนว่าจะเกิดวิกฤตเงินสดในจีนในวันที่ 24 ธันวาคม แต่ชาวจีนเองก็เช่นกัน
ในที่สุด:
ปกติผมจะดูปัญหาล่วงหน้าครึ่งปี ฉันไม่รู้ว่าทำไม แต่ฉันคิดว่าพฤษภาคม 2014 อาจเป็นเดือนที่ดี
น่าเสียดายที่ผลลัพธ์ในอดีตไม่ได้รับประกันอนาคต และคำอธิบายนี้ก็เช่นกัน
หมายเหตุ: ดูแผนภูมิย้อนหลัง 10 ปี แล้วคุณจะเห็นว่าสกุลเงินฟื้นตัวได้อย่างไร
ด้วย QE ในสหรัฐอเมริกา เงินจำนวนมหาศาลถูกสูบเข้าสู่ระบบเศรษฐกิจมาเป็นเวลานาน ซึ่งแสวงหาและพบผลตอบแทนในเอเชีย ส่วนหนึ่งเป็นผลให้ค่าเงินไทยและค่าเงินอื่นๆ ปรับตัวสูงขึ้นที่นั่น ขณะนี้ QE กำลังจะยุติลง เงินส่วนใหญ่กลับคืนมาและเงินสดใหม่จะไม่เข้าสู่เอเชียอีกต่อไป ส่งผลให้ค่าเงินในเอเชียตกอยู่ภายใต้แรงกดดันและมูลค่าลดลงเนื่องจากการดำเนินการทางการเมืองในสหรัฐฯ QE ย่อมาจากมาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณ
อย่างที่ Ruud พูดถูกต้อง ผมคิดว่าการลดขนาดนโยบาย QE ไม่ใช่เหตุผลหลัก
ค่าเงิน SET50 ร่วงมาระยะหนึ่งแล้ว และค่าเงินบาทก็ร่วงมาระยะหนึ่งแล้ว ทั้งสองเดินจับมือกัน หากราคาหุ้นตกลง นักลงทุนต่างชาติจะถอนเงินของเขาออก แต่ถ้าสกุลเงินตกลง ท้ายที่สุด หากหุ้นของคุณคิดเป็นเงินบาทและค่าเงินบาทลดลง คุณจะยังคงขาดทุนแม้ว่าหุ้นในหน่วยเงินบาทจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นก็ตาม นโยบายการลด QE ได้รับการออกอากาศมาระยะหนึ่งแล้ว แต่เพิ่งมีการประกาศในเดือนนี้
อนึ่ง อัตราในสหรัฐอเมริกาและยุโรปพุ่งทะลุเพดานหลังจากมีการประกาศยุติมาตรการ QE และคู่สกุลเงิน EUR/USD ก็อยู่ที่จุดสูงสุดเป็นเวลานานเช่นกัน ดังนั้นจึงมีเงินทุนจำนวนมากไหลไปยังยุโรป ซึ่งให้เงิน EUR/THB ช่วยเหลือ ในกรณีของเราในฐานะชาวต่างชาติ
การประท้วงเหล่านั้นทำให้เกมเร็วขึ้นเท่านั้น สิ่งที่พวกเขาไม่ชอบเป็นพิเศษในโลกของการลงทุนคือความไม่แน่นอน คุณไม่ได้รอหุ้นในบริษัทในประเทศที่คุณไม่รู้ว่ารัฐบาลชุดต่อไปจะเป็นอย่างไรและพวกเขาจะทำอะไร
ตอนนี้คนไทยได้ลิ้มรสยาของตัวเองแล้ว
ฉันกำลังตอบกลับประโยคที่ระบุว่าอเมริกากับ FED จะไม่หรือจะไม่ใช้อิทธิพลใด ๆ นอกสหรัฐอเมริกา
ด้วย QE ในสหรัฐอเมริกา เงินจำนวนมหาศาลถูกสูบเข้าสู่ระบบเศรษฐกิจมาเป็นเวลานาน ซึ่งแสวงหาและพบผลตอบแทนในเอเชียและในหุ้นทั่วโลกด้วย ส่วนหนึ่งเป็นผลให้ค่าเงินไทยและค่าเงินอื่นๆ ปรับตัวสูงขึ้นที่นั่น ขณะนี้ QE กำลังถูกยุติลง เงินส่วนใหญ่กลับมาสู่เอเชีย และเงินสดใหม่ก็ไหลเข้าสู่เอเชียน้อยลง ส่งผลให้ค่าเงินในเอเชียตกอยู่ภายใต้แรงกดดันและมูลค่าลดลงเนื่องจากการดำเนินการทางการเมืองในสหรัฐฯ QE ย่อมาจากมาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณ
สกุลเงินอยู่ภายใต้แรงกดดันอยู่แล้ว และฉันจะไม่แปลกใจเลยหากตลาดหุ้นทั่วโลกได้รับผลกระทบจากนโยบายการเงินของสหรัฐฯ ทุกสิ่งที่ทำในรูปของเงินในสหรัฐอเมริกามีอิทธิพลอย่างมากทั่วโลก ผู้คนเกือบลืมไปแล้วว่าความทุกข์ยากที่เรามีในสหภาพยุโรปในปัจจุบันที่มีการลดลงนั้นก็เนื่องมาจากสหรัฐอเมริกาเช่นกัน
ส่วนหนึ่งต้องขอบคุณวิกฤตนี้ ฉันทำงานมาหลายสัปดาห์เพื่อรับเงินยูโรในบัญชี FCD
เพื่อแลกกับค่าเงินบาทที่อ่อนค่าลงเรื่อยๆ
ฉันทำสิ่งนี้ทีละน้อยและติดตามราคา เช่นเดียวกับหุ้นรายวัน
เมื่อวานเกือบ 50 สำหรับเงินยูโร
คือช่วงสงกรานต์เดือนเมษายน ประมาณ 36 - 37
ตอนนี้เป็นเวลาที่จะใช้ประโยชน์จากสถานการณ์นี้
ดังคำกล่าวที่ว่า ความตายของคนหนึ่งเป็นอาหารของอีกคนหนึ่ง
คำแนะนำที่ดีหากคุณทำได้และมีความสมดุลและอาศัยอยู่อย่างถาวรในประเทศไทย สร้างเงินสำรองตอนนี้เลย
แจน บูเต
สวัสดีแจน
เป็นการดีที่จะแปลงเงินทุนของคุณเป็นระยะ ๆ ในไม่ช้าคุณจะได้รับราคาเฉลี่ย
เพราะ “ไม่เคยมีการโทรออกด้วยอัตราสูงสุด”!
ซึ่งหมายความว่าเราสามารถกำหนดได้ในภายหลังว่าช่วงเวลาที่ดีที่สุดคืออะไร
คำปรึกษาที่ดี!
นี่คือความคิดเห็นของรุด บางทีเขาอาจจะถูก อาจจะไม่ ผู้ที่มองอนาคตได้ย่อมได้เปรียบเสมอ หาก Ruud ทำงานให้กับธนาคาร เขาอาจถูก หรือไม่ก็ได้ เพราะเขาต้องการทำให้เราผิดทาง เริ่มต้นจากความเข้าใจของคุณเองและอย่าใช้ความคิดเห็นของบุคคลที่สามซึ่งคิดว่าพวกเขามีอำนาจผูกขาดภูมิปัญญา
ฉันเชื่อเช่นกันว่าอัตราเงินบาทกำลังถูกบิดเบือนเพื่อฆ่าฝ่ายตรงข้ามทางการเมือง ราคาในช่วง 15 เดือนที่ผ่านมาแข็งแกร่งเกินสมควรและเป็นปัญหาใหญ่สำหรับกลุ่มธุรกิจหลักบางกลุ่มในประเทศไทย ดูเหมือนว่าตอนนี้พวกเขาอยู่ในการควบคุมการจัดการแล้ว
ปล. โอนเงินกลับไทยบ้างนะครับ
ผลงานชิ้นนี้น่าสนใจ เหมาะสำหรับผู้ที่มีเงินยูโรและสามารถแลกเปลี่ยนได้ในอัตราที่ดี
แต่ตอนนี้ใครก็ตามที่มีเงินบาทเขาจะป้องกันตัวเองอย่างไรจากภาวะเงินเฟ้อและโดยเฉพาะอย่างยิ่งกับภาวะเงินเฟ้อรุนแรง รัฐบาลต่างๆ พิมพ์เงิน อเมริกา ยุโรป ญี่ปุ่น ฯลฯ
ใครมีคำแนะนำในการรักษาเงินบาทให้มีค่า/มั่งคั่งในบัญชีออมทรัพย์บ้าง? บัญชีออมทรัพย์หรือบัญชีเงินฝากให้ดอกเบี้ยที่จำกัด ซึ่งเป็นดอกเบี้ยที่ต่ำกว่าอัตราเงินเฟ้อจริงด้วย
คุณได้ให้คำตอบกับตัวเองแล้ว สำหรับบัญชีออมทรัพย์ คุณจะไม่สามารถทำอะไรเพื่อปกป้องตัวเองได้ เว้นแต่ธนาคารจะปรับดอกเบี้ยเครดิตเป็นภาวะเงินเฟ้อรุนแรง